Co to jest stopa rezerwy?
Stopa rezerwy to minimalny procent kwoty określonej przez bank centralny do odłożenia na bok przez każdy bank komercyjny, jest to wymóg, który każdy bank musi przestrzegać zgodnie z przepisami, a organ centralny ma prawo do zwiększenia lub zmniejszenia tego stosunek zgodnie z wymogami ekonomicznymi.
Oblicz wymaganą rezerwę
Proste i nieskomplikowane obliczenie rezerwy obowiązkowej, ponieważ jest ona bezpośrednio skorelowana z kwotą zobowiązań z tytułu depozytów, jakie ma bank.
Wskaźnik rezerwy = depozyty * rezerwa wymagana
Przykład: Jeśli Europejski Bank Centralny (EBC), który jest bankiem centralnym dla banków działających w strefie euro, ustanowił rezerwę obowiązkową w wysokości 8%, a bank ma depozyty w wysokości 2 miliardów euro.
Tak więc bank musi zatrzymać 2 miliardy euro * 8% = 160 milionów euro jako rezerwę obowiązkową.
Rezerwy obowiązkowe w USA przez Federal Bank
Poniższy migawka ilustruje rezerwy obowiązkowe dla banków komercyjnych w USA.
Źródło: federalreserve.gov
- W granicach wskazanych przez prawo rada gubernatorów rezerwy federalnej ma wyłączną władzę nad zmianami dostępnymi dla późniejszych potrzeb. W styczniu 2019 roku karmione odświeżyły swoje potrzeby ładunkowe dla obiektów magazynowych różnej wielkości.
- Banki z rekordami wymiany netto przekraczającymi 124,2 miliona dolarów muszą zachować 10% oszczędności na rachunkach wymiany netto.
- Banki posiadające ponad 16,3 mln USD do 124,2 mln USD muszą oszczędzić 3% rachunków wymiany netto.
- Banki z rekordami wymiany netto do 16,3 mln USD lub mniej nie mają konieczności wstrzymania. Większość banków w Stanach Zjednoczonych należy do tej kategorii.
- Fed postawił warunek wstępny 0% dla nieosobowych magazynów czasu i zobowiązań w euro.
Funkcjonowanie rezerwy
- Warunek wstępny rezerwy jest przyczyną różnych instrumentów federalnych. W przypadku, gdy bank potrzebuje większej dostępności, aby spełnić swoje wymagania, może nabyć od różnych banków. Może to również uzyskać z okna rabatowego rezerwy federalnej.
- Banki gotówkowe pozyskują lub pożyczają sobie nawzajem w celu spełnienia warunku rezerwy nazywane są funduszami federalnymi. Odsetki, które naliczają sobie nawzajem, aby uzyskać trwałe aktywa, to stopa funduszu federalnego. Wszystkie inne opłaty kredytowe zależą od tej stawki. Fed wykorzystuje te instrumenty do kontrolowania płynności w ramach finansowych.
- Im wyższy warunek rezerwy, tym mniejsze korzyści bank osiąga dzięki swoim pieniądzom. Wysoki warunek jest szczególnie trudny w przypadku małych banków. W każdym razie nie mają dużo do pożyczenia. Fed wyłączył z tego warunku małe banki. Mały bank jest zjednoczony i ma 16,3 mln USD lub mniej depozytów.
- Zmiana rezerwy obowiązkowej jest dla banków kosztowna. Zmusza ich do zmiany swoich systemów. Następnie wyżywienie od czasu do czasu zmienia współczynnik rezerwy.
Skutki zmiany wskaźnika rezerw
Poniżej przedstawiono skutki zmiany wskaźnika rezerw.
# 1 - Kredyty bankowe i pieniądze
- Rezerwy to poziom gotówki, który banki muszą przechowywać do ewentualnego późniejszego wykorzystania, a nie do pożyczania. Na przykład, przy założeniu 10% oszczędności na rachunkach wymiany netto, bank, który napotka wzrost netto tych depozytów o 200 milionów dolarów, będzie musiał zbudować niezbędne oszczędności o 20 milionów dolarów.
- Bank miałby możliwość pożyczenia pozostałych 180 milionów dolarów gotówki, co spowodowałoby ekspansję kredytu bankowego. Ponieważ aktywa te są pożyczane, dokonują dodatkowych depozytów w ramach finansowych.
- Wahania depozytów wpływają na stan gotówki i kredyt bankowy:
- Zwiększenie wskaźnika (rezerwy obowiązkowej) zmniejsza wielkość depozytów, które mogą być utrzymane na danym poziomie przesłanki, i bez podejmowania innych działań zmniejsza stan gotówki i zwiększa koszt kredytu.
- Zmniejszenie tego wymogu pozostawia bankom początkowo duże oszczędności, co może wywołać rozwój kredytów bankowych i poziomu sklepów oraz spadek kosztów finansowania.
# 2 - Oprocentowanie
- Podniesienie stopy rezerwy zmniejsza miarę potrzeb banków gotówkowych na pożyczkę. Ponieważ stan gotówki jest niższy, banki mogą pobierać więcej za jej pożyczkę. To podnosi koszty finansowania i podobnie, stopy procentowe spadają, jeśli banki mają mniej rezerw obowiązkowych i więcej płynności, którymi dysponują.
- W każdym razie zmiana warunku wstępnego jest kosztowna dla banków. Dlatego krajowe banki wolałyby nie modyfikować konieczności za każdym razem, gdy zmieniają strategię związaną z pieniędzmi. Mają raczej wiele różnych instrumentów, które mają podobny wpływ jak zmiana konieczności trzymania.
- Na przykład federalny komitet otwartego rynku wyznacza cel dla stopy funduszy federalnych na swoich zwykłych posiedzeniach. W przypadku gdy stopa funduszy zasilanych jest wysoka, dla banków pożyczki średnioterminowe kosztują więcej banków. Ma to podobny wpływ jak podwyższenie stopy rezerw.
Znaczenie wskaźnika rezerw
Poniżej przedstawiono znaczenie współczynnika rezerw.
- Stopa rezerw to kluczowy element polityki pieniężnej. Rezerwa federalna może zmniejszyć proporcję wstrzymania, na przykład, aby zezwolić na ekspansywną strategię związaną z pieniędzmi i wzmocnić rozwój finansowy.
- Spadek pozwala bankom na pożyczenie większej ilości gotówki innym klientom banku oraz uzyskanie premii. W ten sposób klienci ci wpłacają zaliczkę na swoje własne rachunki, a procedura przebiega bez rozstrzygnięcia.
- Ta ekspansja podaży dostępnych środków obniża koszt tych środków (tj. Stopę procentową), czyniąc zobowiązanie mniej kosztownym i dodatkowo kuszącym dla pożyczkobiorców.
- Wręcz przeciwnie, jeśli rezerwa federalna zwiększy proporcję wstrzymania (co pozostawi w mniejszym stopniu sklepy bankowe dostępne do pożyczania), nastąpi zwrot i rezerwa federalna może skurczyć gospodarkę.
- Jako sposób na zagwarantowanie bezpieczeństwa podstaw budżetowych kraju, władze monetarne ustalają minimalne proporcje, więc banki konsekwentnie mają w pobliżu trochę gotówki, aby przeciwdziałać runowi, gdzie z powodu masowych wypłat banki wciąż mają wystarczające środki, aby uniknąć paniki wśród klientów .
Wniosek
Wskaźnik rezerw jest kluczowym elementem systemu finansowego i może być również używany jako skuteczne narzędzie równoważenia struktury monetarnej kraju; i wreszcie, bank centralny obniża stopę rezerw, aby dać bankom więcej gotówki na pożyczki i ożywić gospodarkę, a także zwiększa rezerwę, kiedy musi zmniejszyć podaż gotówki i kontrolować inflację.
