Co to jest leasing sprzętu?
Leasing sprzętu odnosi się do dzierżawy, w której jedna strona będąca właścicielem sprzętu zezwala drugiej stronie na korzystanie ze sprzętu w zamian za okresowe dzierżawy, w przypadku gdy własność w czasie trwania umowy pozostaje tylko u leasingodawcy i ma prawo do dzierżawy niezwłocznie, gdy stwierdzi, że najemca naruszył jakiekolwiek warunki umowy najmu.
Mówiąc najprościej, jest to umowa umowna pomiędzy dwiema stronami, a mianowicie Leasingodawcą (właścicielem składnika aktywów) i Najemcą (użytkownikiem składnika aktywów), w której Leasingodawca zezwala Leasingobiorcy na używanie składnika aktywów przez określony czas w zamian za okresowe płatności popularnie znane jako płatności leasingowe.
Umowa leasingu sprzętu to popularny model, z którego często korzystają firmy na całym świecie. Zamiast kupować aktywa, firmy wolą je leasingować, oszczędzając w ten sposób miliony dolarów na zakupie. Jednak ta dzierżawa ma swoje zalety i wady, które postaramy się zrozumieć w tym artykule.
Rodzaje leasingu sprzętu
Ta umowa najmu jest w większości podzielona na dwa typy, które są następujące:
Typ 1 - leasing finansowy
Leasing finansowy jest w Stanach Zjednoczonych znany jako leasing kapitałowy i polega na zakupie sprzętu przez firmę, który jest finansowany poprzez zwiększanie zadłużenia. W efekcie w przypadku leasingu finansowego na bilans ma równy wpływ dodanie równej kwoty zarówno do aktywów, jak i pasywów bilansu Spółki.
W okresie trwania Leasingu Finansowego Leasingobiorca będzie wykazywał amortyzację sprzętu oraz koszty odsetek od zobowiązania. Koszt odsetek jest równy zobowiązaniu z tytułu leasingu na początek okresu pomnożonemu przez stopę procentową leasingu.
Typ 2 - leasing operacyjny
Leasing operacyjny to umowa najmu pomiędzy Wynajmującym a Najemcą, na mocy której faktycznie nie następuje zakup Sprzętu. W związku z tym jednostka nie wykazuje aktywów ani zobowiązań w bilansie. Leasingobiorca po prostu płaci okresowe opłaty leasingowe, które są ujmowane jako koszty najmu w rachunku zysków i strat.
W rachunku przepływów pieniężnych opłata leasingowa za ten leasing jest wykazywana jako wypływ z działalności operacyjnej. Ponieważ leasing operacyjny nie wpływa na bilans leasingobiorcy, leasing operacyjny jest również określany jako pozabilansowe aktywa finansowe.
Przykład obliczenia płatności za leasing sprzętu
Click International dzierżawi Maszynę od Harry International do użytku wewnętrznego. Szczegóły podano poniżej:
- Miesięczna rata za dzierżawę: 10 000 USD
- Okres użytkowania (w latach): 4
- Stawka najmu: 6%
Pod koniec czterech lat maszyna zostanie zwrócona firmie Harry International, która odsprzeda ją za wartość złomu.
W oparciu o powyższe fakty spróbujmy obliczyć opłaty leasingowe i inne szczegóły amortyzacji:
Click International sklasyfikuje leasing jako leasing finansowy zamiast leasingu operacyjnego, ponieważ aktywa są leasingowane na co najmniej 75% jego okresu użytkowania. Ponadto wyraźnie wspomina się, że po zakończeniu leasingu składnik aktywów zostanie sprzedany za jego wartość złomową.
Tak więc na początku leasingu wartość bieżąca leasingu, tj. 34651 USD, zostanie zaksięgowana po stronie aktywów i pasywów bilansu Click International.
W związku z tym harmonogram opłat leasingowych będzie następujący:
Szczegółowe obliczenia można znaleźć w szablonie programu Excel.
Zalety
- Jest to mniej kosztowne źródło finansowania, gdyż nie wymaga wstępnych wpłat zaliczkowych, co skutkuje oszczędnością gotówki dla użytkownika aktywa, czyli Leasingobiorcy.
- Leasing operacyjny umożliwia Najemcy zwrot środka na koniec okresu leasingu, co ogranicza ryzyko wynikające z Zanalizowania się Sprzętu w wyniku zmiany Technologii itp.
- Kolejną zaletą, która zwykle pojawia się w przypadku leasingu operacyjnego, jest to, że nie powoduje powstania zobowiązania bilansowego, ponieważ jest to finansowanie pozabilansowe. W związku z tym wskaźniki dźwigni, takie jak stosunek zadłużenia do kapitału własnego itp., Są niższe w porównaniu do bezpośredniego zakupu aktywów.
- Pewne korzyści podatkowe są przyznawane firmom prowadzącym działalność w Stanach Zjednoczonych, przy czym taka dzierżawa jest traktowana jako pozycja własności, tak jak zakup aktywów, a firma może odliczyć amortyzację i odsetki w celach podatkowych i może traktować leasing jako umowę najmu dla celów finansowych. cel raportowania.
Niedogodności
- Umowa leasingu sprzętu, uznawana za leasing finansowy, powoduje, że wskaźniki dźwigni, takie jak wskaźnik zadłużenia do aktywów, wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego, są wyższe ze względu na wykazanie zobowiązań w bilansie.
- Dochód operacyjny zmniejsza się, gdy leasing jest traktowany jako leasing operacyjny, ponieważ cała opłata leasingowa jest traktowana jako wypływ z czynszu i odejmowana z rachunku zysków i strat.
- Zwykle w przypadku leasingu sprzętu, w szczególności w przypadku leasingu operacyjnego, dzierżawa i kwota opłaty leasingowej są ustalane na początku samej umowy, niezależnie od tego, czy sprzęt stanie się przestarzały w wyniku zmian technologicznych itp., Które mogą skutkować poniesieniem kosztów Najemca bez żadnych korzyści.
- Leasing operacyjny skutkuje stałymi przepływami pieniężnymi w formie dzierżawy i może być uciążliwy dla biznesu, gdy niekorzystne warunki biznesowe wpływają na sprzedaż.
Najważniejsze punkty dotyczące zmiany w leasingu sprzętu
Zgodnie z umową leasingu sprzętu o klasyfikacji leasingu (leasing operacyjny lub finansowy) decyduje treść ekonomiczna transakcji leasingu, co oznacza, że jeżeli umowa leasingu skutkuje przeniesieniem wszystkich praw i ryzyk związanych z własnością na Najemcę, wówczas taki leasing będzie określany jako leasing finansowy i zostanie wykazany w bilansie Leasingobiorcy, jak omówiono powyżej. Kryteria te mają zastosowanie zarówno w ramach US GAAP, jak i MSSF.
Wniosek
Ważny wpływ firmy Equipment Leasehold na biznes i jego wybór ma szerokie konsekwencje. Przedsiębiorstwo powinno podjąć decyzję dotyczącą rodzaju leasingu po uwzględnieniu swojego modelu biznesowego, okresu trwałości aktywów oraz zmian w sektorze, w którym taki składnik aktywów jest używany, aby jak najlepiej wykorzystać ten leasing.
