Rachunkowość instrumentów pochodnych
Rachunkowość instrumentów pochodnych to pozycja bilansowa, w której instrumenty pochodne posiadane przez spółkę są wykazywane w sprawozdaniu finansowym zgodnie z metodą zatwierdzoną przez GAAP lub IAAB lub obie.
Zgodnie z obowiązującymi międzynarodowymi standardami rachunkowości i MSR 109 jednostka jest zobowiązana do wyceny instrumentów pochodnych według wartości godziwej lub wyceny według wartości rynkowej . Wszystkie zyski i straty wartości godziwej są ujmowane w rachunku zysków i strat, z wyjątkiem sytuacji, gdy instrumenty pochodne kwalifikują się jako instrumenty zabezpieczające przepływy pieniężne lub inwestycje netto.
Weźmy przykład, aby zrozumieć, jak obliczyć zysk lub stratę z transakcji pochodnych.
Rozliczanie zysków i strat w opcji kupna
W tym przykładzie weźmy cenę wykonania 100 USD, premię za opcję kupna 10 USD, akcje o wartości Lota 200. Teraz dowiemy się o spłacie i zysku / stracie kupującego i sprzedającego opcję, jeśli cena rozliczeniowa wynosi 90 USD, 105 USD, 110 USD i 120 USD
| Opcja „ kupna ” dotycząca udziałów kapitałowych - kalkulacja zysku / straty zarówno dla sprzedającego, jak i kupującego opcję | ||||
| Cena wykonania = 100 USD | Scenariusz 1 | Scenariusz-2 | Scenariusz 3 | Scenariusz-4 |
| Cena rozliczeniowa (w różnych scenariuszach) | 90 | 105 | 110 | 120 |
| Premia opcji kupna (opcja premium * wielkość lota) (10 $ * 200) | 2000 | 2000 | 2000 | 2000 |
| Płatności dokonywane przez nabywcę opcji kupna = (cena rozliczeniowa-wykonanie) x wielkość lota | 0
(ponieważ cena rozliczeniowa jest niższa, nie skorzysta z opcji) | 1000
200 * (105–100) | 2000
200 * (110–100) | 4000
200 * (120–100) |
| Zysk lub strata kupującego (dokonana płatność minus zapłacona składka) | -2000 | -1000
(1000-20000 | 0
(2000–2000) | 2000
(4000–2000) |
| Wypłata dla sprzedającego = Max (cena rozliczeniowa-wykonanie) x wielkość lota | 0 | -1000 | -2000 | 4000 |
| Spłata sprzedawcy telefonicznego = spłata minus zapłacona składka | 2000 | 1000 | 0 | -2000 |
Mam nadzieję, że teraz rozumiesz, jak obliczany jest zysk / strata w przypadku instrumentów pochodnych.
Weźmy jeszcze jeden przykład z datami i wyjaśnię zapisy księgowe w instrumentach pochodnych, które będą płynąć w oparciu o scenariusz
Rozliczanie zysków i strat w opcjach sprzedaży
| Opcja „Put” dotycząca udziałów kapitałowych - kalkulacja zysku / straty zarówno dla sprzedającego, jak i kupującego opcję | ||||
| Cena wykonania = 100 USD | Scenariusz 1 | Scenariusz-2 | Scenariusz 3 | Scenariusz-4 |
| Cena rozliczeniowa (w różnych scenariuszach) | 80 | 90 | 100 | 110 |
| Premia opcji kupna (7 USD * 200) | 1400 | 1400 | 1400 | 1400 |
| Płatności dokonane przez nabywcę opcji sprzedaży = (cena wykonania rozliczenia) x wielkość lota | 4000 | 2000 | 0 | 0 |
| Zysk lub strata na wystawieniu kupującego (dokonana płatność minus zapłacona premia) | 2600 | 600 | -1400 | -1400 |
| Wypłata dla wystawcy opcji sprzedaży = Maks. (Cena rozliczenia wykonania) x wielkość lota | -4000 | -2000 | 0 | 0 |
| Spłata pisarza połączeń = Spłata minus zapłacona premia | -2600 | -600 | 1400 | 1400 |
Przyjrzyjmy się przykładom, aby zrozumieć, jak obliczyć zapisy księgowe dotyczące transakcji pochodnych w obu księgach „Wystawca i kupujący opcji kupna i sprzedaży (kolejne 4 przykłady są oparte na tym - wezwanie pisarza, wezwanie kupującego, opcja sprzedaży przez wystawcę, opcja sprzedaży )
Rachunkowość instrumentów pochodnych - pisanie rozmowy
Pan A ma napisane opcję kupna (tj sprzedana opcja call) Szczegóły są następujące wielkości partii z 1000 akcji akcji X Limited w dniu 1 st Lut 2016 z premii w wysokości 5 $ za akcję. Termin realizacji wynosi 31 st grudnia 2016 a cena wynosi 102 $ ćwiczenie na akcję
Cena rynkowa w dniu 1 st Lut 2016 = 100 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st Mar 2016 = 104 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st gru 2016 = 105 za akcję
Rozwiązanie:
W tej umowie, „A” kupuje akcje na $ 102, co mimo to cena na 31 st gru 2016.
Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca
W dniu 1 st lutego 2016 (data na który wszedł kontraktu) wartość godziwa option = $ 5.000
W dniu 31 st marca 2016 roku (dzień bilansowy) = 5000- (104-102) * 100 = $ 3000
W dniu 31 st gru 2016 (data ważności) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2000
Zapisy księgowe:
| Data | Dane szczegółowe | dr | Cr |
| 1 st lutego 2016 | Konto bankowe Dr.
Konto zobowiązujące do opcji kupna Cr (Premia za opcję otrzymana za wystawienie opcji kupna) (Premia za połączenie w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Rachunek opcji kupna Dr.
Rachunek zysków według wartości godziwej Cr (Wzrost wartości godziwej opcji) (5000-3000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji kupna Dr.
Rachunek zysków według wartości godziwej Cr (Wzrost wartości godziwej opcji) (3000 USD - 2000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji kupna Dr.
Konto bankowe Cr (Rozliczenie gotówkowe w momencie wykonania opcji kupna) (5000-2000-1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Transakcja Incase rozliczana jest w akcjach | |||
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji kupna Dr.
Akcje X Limited Cr (Rozliczenie gotówkowe w momencie wykonania opcji kupna) (5000-2000-1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Środki pieniężne za akcje: czyli rozliczenie akcji brutto | |||
| 1 st lutego 2016 | Konto bankowe Dr.
Konto zobowiązujące do opcji kupna Cr (Premia za opcję otrzymana za wystawienie opcji kupna) (Premia za połączenie w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Nie jest wymagany wpis
Jest to rozliczenie kapitałowe. Zmiana wartości godziwej opcji nie jest rozpoznawana | - |
- |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Udziały w X Limited Account Cr (Rozliczenie transakcji w akcjach) (102 $ * 1000) | 102000 |
102000 |
Rachunkowość instrumentów pochodnych - kupowanie połączeń
Pana A nabył opcję kupna (Ie Kupiony opcja call) Szczegóły są następujące wielkości partii z 1000 akcji akcji X Limited w dniu 1 st Lut 2016 z premii w wysokości 5 $ za akcję. Termin realizacji wynosi 31 st grudnia 2016 a cena wynosi 102 $ ćwiczenie na akcję
Cena rynkowa w dniu 1 st Lut 2016 = 100 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st Mar 2016 = 104 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st gru 2016 = 105 za akcję
Rozwiązanie: W niniejszym zamówieniem, „A” nabył opcję call na zakup akcji X Ltd na $ 102 za akcję mimo cokolwiek jest cena na 31 st gru 2016. Jeśli cena X Ltd jest więcej niż 102 A kupi udziały w 102 USD w przeciwnym razie, jeśli akcje są operowane poniżej 102 USD, może odmówić zakupu akcji po 102 USD.
Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca
W dniu 1 st lutego 2016 (data na który wszedł kontraktu) wartość godziwa option = $ 5.000
W dniu 31 st marca 2016 roku (dzień bilansowy) = 5000- (104-102) * 100 = $ 3000
W dniu 31 st gru 2016 (data ważności) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2000
Zapisy księgowe:
| Data | Dane szczegółowe | dr | Cr |
| 1 st lutego 2016 | Opcja kupna Rachunek aktywów Dr
Konto bankowe Cr (Premia za opcję zapłacona za zakup opcji kupna) (Premia za połączenie w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Rachunek utraty wartości godziwej Dr
Opcja kupna Asset Account Cr (Spadek wartości godziwej opcji) (5000-3000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek utraty wartości godziwej Dr
Opcja kupna Asset Account Cr (Spadek wartości godziwej opcji) (5000-3000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Opcja kupna Asset Account Cr (Rozliczenie gotówkowe w momencie wykonania opcji kupna) (5000-2000-1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Transakcja Incase jest rozliczana w akcjach X Limited | |||
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Akcje X Limited Dr
Opcja kupna Asset Account Cr (Rozliczenie akcji po wykonaniu opcji kupna) (5000 USD - 2000 USD - 1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Środki pieniężne za akcje: czyli rozliczenie akcji brutto | |||
| 1 st lutego 2016 | Opcja kupna Rachunek aktywów Dr
Konto bankowe Cr (Premia za opcję zapłacona za zakup opcji kupna) (Premia za połączenie w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Nie jest wymagany wpis
Jest to rozliczenie kapitałowe. Zmiana wartości godziwej opcji nie jest rozpoznawana | - |
- |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Udziały w X Limited Account Cr (Rozliczenie transakcji w akcjach) (102 $ * 1000) | 102000 |
102000 |
Rachunkowość instrumentów pochodnych - pisanie opcji sprzedaży
Pan A ma napisane opcję sprzedaży (put option sprzedawane Ie) Szczegóły są następujące wielkości partii z 1000 akcji akcji X Limited w dniu 1 st Lut 2016 z premii w wysokości 5 $ za akcję. Termin realizacji wynosi 31 st grudzień 2016 oraz cena wykonania jest 98 $ za akcję
Cena rynkowa w dniu 1 st Lut 2016 = 100 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st Mar 2016 = 97 za jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st gru 2016 = 95 za akcję
Rozwiązanie: W niniejszym zamówieniem, „A” sprzedawane opcji put na zakup akcji X Ltd na $ 98 za akcję, co mimo to cena na 31 st gru 2016. Jeśli cena X Ltd jest więcej niż 98 nabywca opcji może nie sprzedawać akcji a i inaczej, jeśli cena X ltd 31 st gru 2016 jest mniej niż $ 98, a następnie „a” ma kupić akcje na $. 98
Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca
W dniu 1 st lutego 2016 (data na który umowa zawarta) Wartość godziwa opcji = $ 5000 ($ 5 * 1.000 udziałów)
W dniu 31 st marca 2016 roku (dzień bilansowy) = 5000 wpisów (98-97) * 100 = $ 4000
W dniu 31 st gru 2016 (data ważności) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2000
| Data | Dane szczegółowe | dr | Cr |
| 1 st lutego 2016 | Konto bankowe Dr.
Rachunek zobowiązań opcji sprzedaży Cr (Premia za opcję otrzymana za wystawienie opcji sprzedaży) (postaw premię w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Rachunek opcji sprzedaży Dr.
Rachunek zysków według wartości godziwej Cr (Wzrost wartości godziwej opcji sprzedaży) (5000--4000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji sprzedaży Dr.
Rachunek zysków według wartości godziwej Cr (Wzrost wartości godziwej opcji) (4000 USD - 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji sprzedaży Dr.
Konto bankowe Cr (Rozliczenie gotówkowe w przypadku wykonania opcji sprzedaży) (5000-1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Transakcja Incase rozliczana jest w akcjach | |||
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek opcji sprzedaży Dr.
Akcje X Limited Cr (Rozliczenie gotówkowe w momencie wykonania opcji sprzedaży) (5000 USD - 2000 USD - 1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Środki pieniężne za akcje: czyli rozliczenie akcji brutto | |||
| 1 st lutego 2016 | Konto bankowe Dr.
Konto zobowiązujące do opcji kupna Cr (Premia za opcję otrzymana za wystawienie opcji sprzedaży) (postaw premię w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Nie jest wymagany wpis
Jest to rozliczenie kapitałowe. Zmiana wartości godziwej opcji nie jest rozpoznawana | - |
- |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Udziały w X Limited Account Cr (Rozliczenie transakcji w akcjach) (98 $ * 1000) | 98000 |
98000 |
Rachunkowość instrumentów pochodnych - kupowanie opcji sprzedaży
Pana A kupił opcji put Szczegóły są następujące wielkości partii z 1000 akcji akcji X Limited w dniu 1 st Lut 2016 z premii w wysokości 5 $ za akcję. Termin realizacji wynosi 31 st grudzień 2016 oraz cena wykonania jest 98 $ za akcję
Cena rynkowa w dniu 1 st Lut 2016 = 100 na jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st Mar 2016 = 97 za jedną akcję:
Cena rynkowa w dniu 31 st gru 2016 = 95 za akcję
Rozwiązanie: W niniejszym zamówieniem, „A” Kupiony opcji put na zakup akcji X Ltd na $ 98 za akcję, co mimo to cena na 31 st gru 2016. Jeśli cena X Ltd jest więcej niż 98 na 31 st grudzień 2016 , a następnie kupi akcje X ltd na $ 98 w inny sposób, jeżeli cena X ltd 31 st gru 2016 jest mniej niż $ 98, a następnie „a” może odmówić zakupu na $ 98 i kupić w rynku zewnętrznym.
Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca
W dniu 1 st lutego 2016 (data na który umowa zawarta) Wartość godziwa opcji = $ 5000 ($ 5 * 1.000 udziałów)
W dniu 31 st marca 2016 roku (dzień bilansowy) = 5000 wpisów (98-97) * 100 = $ 4000
W dniu 31 st gru 2016 (data ważności) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2000
| Data | Dane szczegółowe | dr | Cr |
| 1 st lutego 2016 | Opcja sprzedaży Rachunek aktywów Dr
Konto bankowe Cr (Premia za opcję zapłacona za zakup opcji sprzedaży) (postaw premię w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Rachunek utraty wartości godziwej Dr
Opcja sprzedaży Konto aktywów Cr (Spadek wartości godziwej opcji sprzedaży) (5000--4000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek utraty wartości godziwej Dr
Opcja sprzedaży Konto aktywów Cr (Spadek wartości godziwej opcji sprzedaży) (4000 USD - 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Opcja sprzedaży Konto aktywów Cr (Rozliczenie gotówkowe w przypadku wykonania opcji sprzedaży) (5000-1000 USD) (W tym przypadku pan A może odmówić zakupu za 98 USD i kupić na rynku za 95 USD). zakładając, że kupił od pisarza 98 dolarów | 2000 |
2000 |
| Transakcja Incase rozliczana jest w akcjach | |||
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Akcje X Limited Dr
Opcja sprzedaży Konto aktywów Cr (Rozliczenie gotówkowe w momencie wykonania opcji sprzedaży) (5000 USD - 2000 USD - 1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Środki pieniężne za akcje: czyli rozliczenie akcji brutto | |||
| 1 st lutego 2016 | Opcja sprzedaży Rachunek aktywów Dr
Konto bankowe Cr (Premia za opcję zapłacona za zakup opcji sprzedaży) (postaw premię w wysokości 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Nie jest wymagany wpis
Jest to rozliczenie kapitałowe. Zmiana wartości godziwej opcji nie jest rozpoznawana | - |
- |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Akcje X Limited Account Dr.
Konto bankowe Cr (Rozliczenie transakcji w akcjach) (98 $ * 1000) | 98000 |
98000 |
Mam nadzieję, że teraz rozumiesz, jak obliczyć zysk lub stratę na żądanie i opcje sprzedaży w ramach różnych scenariuszy i podejścia księgowego. Przejdźmy teraz do kontraktów forward / futures na własny kapitał firmy.
Kontrakty terminowe typu forward lub futures na zakup lub sprzedaż własnego kapitału jednostki:
Dostawa oparta na kontraktach terminowych typu forward lub futures dotyczących własnych udziałów kapitałowych jednostki jest transakcją kapitałową. Ponieważ jest to umowa sprzedaży lub zakupu własnego kapitału spółki w przyszłości za ustaloną kwotę.
W przypadku, gdy kontrakt rozliczany jest w gotówce na kwotę róŜnicową lub akcje rozliczane są na kwotę róŜnicy, to traktowane są jako kontrakt pochodny.
Rozliczane gotówkowo: traktowany jako kontrakt pochodny. Wartość godziwą przekazania w momencie początkowego ujęcia traktuje się jako składnik aktywów lub zobowiązanie finansowe. Wartość godziwa spedycji w momencie początkowego ujęcia wynosi zero, więc przy zawieraniu kontraktu terminowego nie jest wymagany zapis księgowy. Terminowy kontrakt terminowy jest ujmowany według wartości godziwej na każdy dzień sprawozdawczy, a wynikowy składnik aktywów / pasywów terminowych jest usuwany z bilansu w momencie otrzymania rozliczenia / zapłaty środków pieniężnych lub innych aktywów finansowych.
Rozliczenie udziałów: w ramach tej umowy akcje są emitowane / odkupywane
za kwotę rozliczenia netto po cenie spot z dnia rozliczenia. Tylko transakcja rozliczeniowa obejmuje kapitał własny.
Rozliczenie przez dostawę: W tym celu, jak omówiono powyżej, zostaje wyemitowana / odkupiona wymagana liczba akcji. To jest transakcja kapitałowa.
Przykład rozliczania instrumentów pochodnych - kontrakt forward na zakup akcji własnych
X ltd zawarł kontrakt terminowy na zakup własnych akcji zgodnie z poniższymi szczegółami.
Data zamówienia: 1 st lutego 2016: Termin spłaty: 31 st grudzień 2016. Ćwiczenia cena $ 104 i nr 1000 akcji
Cena rynkowa w dniu 1 st lut 2016: 100 $
Cena rynkowa w dniu 31 st Mar 2016: 110 $
Cena rynkowa w dniu 31 st gru 2016: $ 106
Rozwiązanie: wartość godziwa spedycji na 1 st lutego 2016 $ 0
Wartość godziwa do przodu na 31 st marca 2016 $ 6.000 (1000 * (110-104 ))
Wartość godziwa do przodu na 31 st gru 2016 $ 2.000 (1000 * (106-104 ))
Zapisy księgowe
| Data | Dane szczegółowe | dr | Cr |
| 1 st lutego 2016 | Nie jest wymagany wpis | ||
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Forward Asset Account Dr.
Wzrost wartości forward Konto Cr (Spadek wartości godziwej spedycji skutkujący zyskiem) (1000 * (110–104)) | 6000 |
6000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek utraty wartości godziwej Dr
Forward Asset Account Cr (Spadek wartości godziwej aktywów terminowych) (106-104) * 1000 | 4000 |
4000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Forward Asset Account Cr (Kontrahent rozlicza kontrakt terminowy płacąc 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| Akcje za akcje, czyli rozliczenie akcji netto | |||
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek papierów wartościowych Dr.
Konto aktywów typu forward Cr (Kontrahent rozlicza kontrakt forward, dostarczając akcje X Ltd o wartości 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| Środki pieniężne za akcje czyli rozliczenie akcji brutto | |||
| 1 st lutego 2016 | Konto przejściowe w udziałach kapitałowych Dr.
Konto zobowiązań z tytułu odkupu akcji Cr (Wartość bieżąca zobowiązania do zakupu akcji z tytułu umowy spedycji) | 100000 |
100000 |
| 31 st marca 2016
(Data zgłoszenia) | Konto odsetkowe Dr.
Konto zobowiązań z tytułu odkupu akcji Cr (104-100) * 1000 * 11/12 | 3667 |
3667 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto odsetkowe Dr.
Konto zobowiązań z tytułu odkupu akcji Cr (4000 * 1/12) | 333 |
333 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Rachunek papierów wartościowych Dr.
Konto przejściowe kapitałowe Cr (Nabycie własnych udziałów kapitałowych na podstawie umowy spedycji i korekta napięcia kapitałowego) | 100000 |
100000 |
| 31 st grudzień 2016
(Data ćwiczenia) | Konto bankowe Dr.
Konto zobowiązań z tytułu odkupu akcji Cr (Rozliczenie odpowiedzialności spedycyjnej) | 104000 |
104000 |
Rozliczanie instrumentów pochodnych wideo
Mam nadzieję, że dobrze zrozumieliście podejście księgowe do kontraktów pochodnych.
Polecane artykuły
- Kariera w instrumentach pochodnych
- Przykłady instrumentów pochodnych
- Instrumenty pochodne towarowe
- Rodzaje instrumentów pochodnych
