Definicja kapitału pożyczki
Kapitał pożyczkowy odnosi się do kwoty kapitału, która jest wymagana do zarządzania działalnością przedsiębiorstwa, pozyskiwanego z zewnętrznych źródeł firmy, takich jak instytucje finansowe, poprzez emisję obligacji itp. Jest to jedna z opcji pozyskania środków, ponieważ obejmuje tylko fundusze długoterminowe, które firma może wykorzystać do celów biznesowych, ponosząc jakieś odsetki lub opłaty.
Wyjaśnienie
Kapitał pożyczkowy jest brany pod uwagę, gdy firma potrzebuje funduszy na dłuższy okres, tj. Nie są preferowane na krótszy okres, niosą ze sobą okresowe spłaty odsetek lub niektórych opłat i nie mają żadnego zaangażowania w zyski spółki. Są to różnego rodzaju papiery dłużne, uważane za najbezpieczniejszy i mniej ryzykowny sposób na zapewnienie środków, ponieważ widać, że kredyt w rachunku bieżącym lub kredyt bankowy nie zabezpiecza w pełni pożyczkodawcy poprzez pobieranie środków z kapitału pożyczki i terminową spłatę takie kwoty stworzą dobrą wolę w oczach banku i pożyczkodawcy, która w dłuższej perspektywie pomaga biznesowi, abyśmy otrzymywali fundusze w razie potrzeby.
Rodzaje
Kapitał pożyczkowy można podzielić na trzy kategorie:
# 1 - Obligacje
Są to instrumenty, które stanowią zobowiązanie wobec spółki i wymagają od nich spłaty wraz z zapłatą od nich stałych odsetek. Posiadacze skryptu dłużnego otrzymają stałe odsetki od kwoty wpłaconej spółce i nie mieli prawa podejmowania decyzji w spółce.
# 2 - Debet bankowy
Są to umowy zawarte przez banki i osobę ubiegającą się o taki kredyt. Bank po zbadaniu zdolności kredytowej osoby lub podmiotu przyznaje jej stały limit, a osoba ta może z niego korzystać, a w zamian musi zapłacić stałą kwotę odsetek od kwoty wykorzystanej z limitu.
# 3 - Kredyt bankowy
Jest to najczęściej stosowany rodzaj pozyskiwania środków przez biznes, który jest przyznawany przez firmę poprzez przyjmowanie czegoś wartościowego jako zabezpieczenia, wykorzystane środki kosztują firmę pewną stałą stopę procentową, która zwykle jest niższa w porównaniu z dwoma pozostałymi źródłami pozyskiwania fundusze.
Jak rejestrować kapitał pożyczki?
Aby zarejestrować transakcję, musimy przekazać następujące wpisy rejestrujące:
Drugi wpis należy przekazać w przypadku spłaty odsetek lub kwoty głównej pożyczki zaciągniętej przez firmę.
Kapitał pożyczkowy a kapitał własny
Różnice są następujące:
- W przypadku likwidacji fundusze pożyczkowe mają pierwszeństwo przed kapitałem własnym.
- Odsetki pobierane od kapitału pożyczkowego muszą być płacone niezależnie od tego, czy firma przynosi zyski, czy nie, ale z drugiej strony kapitał własny nie stanowi dużego obciążenia dla firmy.
- Każda firma potrzebuje coraz więcej środków ze źródeł kapitałowych w porównaniu z pożyczką, innymi słowy, pierwszeństwo ma kapitał własny w porównaniu z pożyczką.
Pożyczkowe rynki kapitałowe
Rynek kapitałowy pożyczek obejmuje między innymi zapewnienie możliwości pożyczania i pożyczania środków pożyczkobiorcy od jednego pożyczkodawcy do drugiego w celu uzyskania przez pożyczkodawcę dochodu odsetkowego.
Zapewniając takie udogodnienia, uwzględniono następujące instrumenty:
- Leasing operacyjny i leasing finansowy
- Pożyczka pod zastaw nieruchomości lub aktywów pożyczkobiorcy
- Doradztwo na rzecz osoby potrzebującej środków oraz pośrednictwo w przekazaniu środków pożyczkobiorcy.
- Rynki te zapewniają również pożyczkodawcy gwarancję pożyczek już udzielonych przez innego pożyczkobiorcę w celu zmniejszenia odpowiedzialności takich pożyczkobiorców.
Zalety
- Spółka pozyskuje środki do wykorzystania w biznesie bez przenoszenia własności majątku, czyli otrzymuje środki z zastawu na rzecz banku.
- Nie daje żadnych praw własności ani prawa do podejmowania decyzji podmiotowi zapewniającemu fundusz ani nie daje pożyczkodawcy prawa przyznanego w ramach opcji na kapitał.
- Dzięki prefiksowi spłaty odsetek, a także kwoty głównej, można było łatwo odpowiednio zaplanować wydatki i środki.
Niedogodności
- Pierwszą i najważniejszą wadą kapitału Pożyczkowego jest to, że spłata odsetek i kwoty głównej ma nastąpić w dniu poprzedzonym, niezależnie od tego, czy firma jest w rentownej sytuacji, czy nie.
- Ponieważ środki są przejmowane jako zastaw na majątku firmy u pożyczkodawcy, to w takiej sytuacji, jeśli firma chce sprzedać aktywa innej osobie trzeciej, nie może tego zrobić do czasu spłaty kwoty pożyczki.
Wniosek
Kapitał pożyczkowy jest jedną z opcji wykorzystywanych przez firmę do pozyskiwania funduszy, ponieważ każda firma potrzebuje funduszy, a wymagane fundusze mogą być pozyskane poprzez opcję na akcje (źródło wewnętrzne, takie jak udziałowcy, zyski zatrzymane, nadwyżki itp.) pozyskane ze źródeł zewnętrznych, takich jak obligacje itp. Jest to ta część kapitału, którą spółka pozyskała ze źródeł zewnętrznych, ponosząc pewne koszty, takie jak odsetki lub inne koszty, takie jak emisja akcji w celu umorzenia wyemitowanych obligacji itp.
