Co to jest strata operacyjna netto lub NOL?
Strata operacyjna netto to strata operacyjna, tj. Wydatki w danym okresie, które są większe niż przychody tej spółki w danym okresie, które trafiają do ksiąg rachunkowych w okresie, w którym spółka ma dopuszczalne odliczenia podatkowe, które są większe niż bieżący dochód podlegający opodatkowaniu.
Zgodnie z federalnym prawem podatkowym USA strata operacyjna netto (NOL) to strata powstająca w okresie, w którym koszty uzyskania przychodu przekraczają przychód podlegający opodatkowaniu. Strata ta może zostać przeniesiona w przyszłość, aby odliczyć przyszłe zyski, co umożliwi przedsiębiorstwom płacenie niższego podatku niż jest to wymagane. Mówiąc prościej, jest to błogosławieństwo w nieszczęściu.
źródło: 2015 10K Godaddy
Przykład 1 (bez NOL)
Załóżmy, że Pine-Apple Inc. w 2015 r. Miało dochód podlegający opodatkowaniu w wysokości 500 000 USD, a wydatek podlegający opodatkowaniu w wysokości 600 000 USD. W 2016 r., Ze względu na zmianę czynników ekonomicznych, uzyskał dochód podlegający opodatkowaniu w wysokości 1 000 000 USD i podlegający opodatkowaniu wydatek w wysokości 900 000 USD. Stawka podatku 50%. Zobaczmy, ile podatku musi zapłacić w obu latach. Załóżmy, że przeniesienie strat jest niedozwolone.
Obliczenie obciążenia podatkowego za rok 2015
| Dochód do opodatkowania | 500 000 |
| Exp do opodatkowania | 600 000 |
| Strata operacyjna netto | (100 000) |
| Podatek @ 50% * | - |
* Ponieważ podatek jest zawsze płacony od zysku, a nie od strat. W związku z tym podatek zapłacony w 2015 r. Wynosi zero
Obliczenie obciążenia podatkowego za rok 2016
| Dochód do opodatkowania | 1000000 |
| Exp do opodatkowania | 900 000 |
| Zysk operacyjny netto | 100 000 |
| Podatek @ 50% | 50 000 |
Jak widzieliśmy powyżej, całkowity podatek zapłacony w obu latach (2015 i 2016) przez Pine-Apple Inc. wynosi 50 000 USD (0 +50 000). Proszę zauważyć, że w powyższym przykładzie poczyniliśmy ważne założenie, że przeniesienie strat nie jest dozwolone. Cóż, tak naprawdę nie jest. W świecie rzeczywistym przeniesienie strat jest zawsze dozwolone przez rządy federalne i stanowe, pod warunkiem spełnienia określonych warunków i przepisów podatkowych.
Przykład 2 (ze stratami operacyjnymi netto)
Zobaczmy wpływ przeniesienia na zapłacony podatek.
Obliczenie obciążenia podatkowego za rok 2015
| Dochód do opodatkowania | 500 000 |
| Exp do opodatkowania | 600 000 |
| NOL | (100 000) |
| Podatek @ 50% * | (50 000) |
| Zapłacony podatek | - |
* Strata podatkowa w wysokości 50 000 USD w 2015 r. Może zostać przeniesiona na 2016 r. I może zostać odliczona od przyszłych dochodów podlegających opodatkowaniu
Obliczenie obciążenia podatkowego za rok 2016
| Dochód do opodatkowania | 1000000 |
| Exp do opodatkowania | 900 000 |
| Zysk operacyjny netto | 100 000 |
| Podatek @ 50% | 50 000 |
| Przeniesienie straty podatkowej z 2015 r. * | (50 000) |
| Zapłacony podatek | - |
Całkowity podatek zapłacony w obu latach wynosi zero.
W ten sposób możemy zobaczyć, w jaki sposób strata operacyjna netto w wysokości 100 000 USD okazała się ukrytym błogosławieństwem w 2016 r., Ponieważ przeniesienie straty podatkowej w wysokości 50 000 USD z tytułu NOL w 2015 r. Obniżyło zysk operacyjny netto w 2016 r., Zmniejszając w ten sposób podatek płatny.
Odzyskane i przeniesione straty operacyjne netto
Powyższy przykład przedstawia przeniesienie strat operacyjnych netto.
- Przepisy prawne zezwalają również na przeniesienie NOL.
- Straty operacyjne netto można przenieść do 2 lat wstecz i 20 lat do przodu w celu kompensacji z dochodem odpowiednio z przeszłych i przyszłych okresów.
- Po upływie i po 2 i 20 latach wszelkie pozostałe nierozliczone kwoty kompensacji NOL wygasają.
- Firma ma możliwość odstąpienia od okresu przeniesienia i bezpośredniego wykorzystania przeniesienia. Jednak żadna z firm nie korzysta z tej możliwości, ponieważ zasada wartości bieżącej mówi, że wartość oszczędności we wcześniejszych okresach jest większa niż wartość oszczędności w późniejszych okresach.
- Korporacje mają ogromne wahania dochodów i kosztów podlegających opodatkowaniu, co powoduje, że podatnik osiąga znaczne zyski w jednym roku i straty w kolejnym.
- Aby przezwyciężyć te tymczasowe wahania i zapewnić przedsiębiorstwom ulgę przed niekorzystnym cyklem koniunkturalnym, rząd zapewnił przepisy dotyczące przeniesienia i przeniesienia.
Zasada potrącenia strat operacyjnych netto w celu maksymalizacji oszczędności:
- Po pierwsze, ustaw NOL, przenosząc go z powrotem do poprzednich 2 lat. Jeśli jakiekolwiek straty są nadal dostępne do odliczenia,
- Wyłącz NOL w przyszłym roku i przenieś go na następne 20 lat
- Wszelkie pozostałe NOL wygasają po 20 latach i nie mają żadnej wartości.
Postępowanie zgodnie z powyższą sekwencją, przy korzystaniu z ulgi podatkowej, zapewnia firmie maksymalne oszczędności z tytułu strat operacyjnych netto.
Przykład zwrotu podatku
Iron and Steel Company zgłasza stratę operacyjną przed opodatkowaniem w wysokości 90 000 USD w 2007 r. Zarówno dla celów sprawozdawczości finansowej, jak i dla celów podatku dochodowego. Dochody finansowe i dochody podlegające opodatkowaniu za poprzednie 2 lata są jak poniżej.
Jaka jest należność z tytułu zwrotu podatku dochodowego?
Przykład przeniesienia podatku
Firma Forward odnotowuje stratę operacyjną przed opodatkowaniem w wysokości 60 000 USD w 2007 r. Zarówno dla celów sprawozdawczości finansowej, jak i podatku dochodowego. Stawka podatku dochodowego wynosi 30%, a na przyszłe lata nie została uchwalona żadna zmiana stawki podatku.
Co to jest tworzone aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego?
Ujęcie księgowe strat operacyjnych netto
Straty operacyjne netto stanowią aktywa Spółki, ponieważ pomniejszają przyszłe zobowiązania podatkowe. W ramach dalszej klasyfikacji aktywa klasyfikowane są jako aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzone są z tytułu różnic przejściowych, które pomniejszają dochód do opodatkowania. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzone są przy założeniu, że w przyszłości spółka osiągnie wystarczające zyski, z których będzie można dokonać potrącenia przeszłych NOL.
Firma przekaże następujące wpisy do dziennika w celu jej utworzenia:
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego A / c
Rachunek zysków i strat A / c
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z tytułu strat operacyjnych netto są prezentowane i wykazywane w bilansie w pozycji Aktywa trwałe.
Źródła strat operacyjnych netto
Jedną z najważniejszych rzeczy, na które należy zwrócić uwagę, jest to, że strata operacyjna netto to nadwyżka kosztów podlegających opodatkowaniu lub odliczeń nad dochodem podlegającym opodatkowaniu. Dochody lub wydatki podlegające opodatkowaniu różnią się od normalnych przychodów lub kosztów działalności.
Księgowy zysk netto lub zysk netto, o którym mowa w rachunku zysków i strat, uzyskuje się po odjęciu wszystkich kosztów działalności (amortyzacja, koszty pracownicze, koszty sprzedanych towarów itp.) Od przychodów osiągniętych przez Spółkę. Natomiast, zgodnie z przepisami podatkowymi, od przychodów nie można odliczyć niektórych kosztów prowadzenia działalności. W związku z tym zysk lub strata netto zgodnie z przepisami podatkowymi zawsze będą się różnić od normalnych zysków ujawnionych w sprawozdaniu finansowym. Na przykład zysk netto osiągnięty przez Pepsico Inc. w 2015 roku wyniósł 5 452 mln dolarów. Kwota ta, ujawniona w sprawozdaniu finansowym Pepsico, jest księgowym zyskiem netto, który będzie się znacznie różnić od zysku podatkowego. Poniższe ulgi podatkowe lub ulgi podatkowe generalnie zwiększają straty operacyjne netto:
- Normalne wydatki biznesowe lub handlowe
- Odliczenia z tytułu kosztów związanych z prowadzeniem działalności jako pracownika
- Odliczenia za nietypowe straty biznesowe
- Odliczenia za straty powstałe w powiązanych przedsiębiorstwach
NOL powstają nie tylko w przypadku firm, ale także osób fizycznych, majątków i trustów. Zgodnie z IRS, partnerstwa kodowe nie mogą używać NOL. Straty operacyjne netto są na ogół spowodowane potrąceniami z handlu lub działalności, stratami wypadkowymi i kradzieżowymi, wynajmem nieruchomości itp.
Straty operacyjne netto oraz Fuzje i przejęcia
Jak przedstawiono powyżej, odliczenie netto straty operacyjnej umożliwia spółce przeniesienie i przeniesienie straty oraz umożliwia potrącenie z nią dochodu podlegającego opodatkowaniu. Minimalizuje dysproporcje, które w przeciwnym razie powstałyby między firmami o stabilnych zyskach i biznesami o zmiennych zyskach.
Wzywa do starannego rozważenia przez decydentów strategicznych podczas kreślenia planów fuzji i przejęć firm. Wiele korporacji szuka firm, które mają ogromne zgromadzone NOL, a nie zyski operacyjne. Straty operacyjne pomagają obniżyć obciążenie podatkowe grupy, zwiększając tym samym ogólne zyski netto.
W świecie korporacji możemy zobaczyć wiele przykładów wrogich przejęć z powodu strat operacyjnych netto. Firmy szukają firm docelowych z ogromnymi skumulowanymi stratami. Aby chronić interesy tych firm, IRS zmodyfikował Kodeks IRS. Sekcja 382 Kodeksu IRS ogranicza zdolność korporacji, która ponosi straty, do przenoszenia i kompensowania strat operacyjnych netto w przypadku zmiany właściciela. Ponieważ kod IRS ma zastosowanie w Stanach Zjednoczonych, w związku z tym ograniczenia te dotyczą firm zarejestrowanych w Stanach Zjednoczonych. Jednak wiele krajów nałożyło podobne ograniczenia na swoje statuty.
Zasady dotyczące sekcji 382 są złożone i są uruchamiane przez wyjątkowe fakty i okoliczności dotyczące każdej konkretnej firmy i transakcji. Te złożone zasady wymagają dokładnej analizy. Stosowanie sekcji 382 jest dodatkowo skomplikowane w przypadku przedsiębiorstw posiadających wiele klas pozostających w obrocie akcji.
Niektóre z krytycznych kwestii, którymi planiści finansowi muszą się zająć w czasie fuzji i przejęć, to:
- Czy cel ma straty operacyjne netto? Jeśli tak, czy można ją przenieść do przodu i ile lat, do których można ją przenieść?
- Jaki wpływ będzie miała zmiana właściciela na skumulowane saldo strat operacyjnych netto?
- Czy postanowienia sekcji 382 umożliwią przeniesienie NOL? Ponieważ zasady i przepisy sekcji 382 są złożone, czy uzyskano opinię niezależnego eksperta podatkowego?
W przypadku przejęć nie tylko przejmujący będzie musiał zrozumieć NOL przejmowanego. Sprzedawcy powinni również określić prawidłową wartość strat operacyjnych netto, ponieważ ich kwota odszkodowania będzie obejmować wartość NOL.
Ochrona strat operacyjnych netto - tabletki trujące
Straty operacyjne netto to aktywa podatkowe, które mogą być przenoszone do przodu lub wstecz w celu kompensacji przyszłego dochodu do opodatkowania. Ich użycie podlega jednak pewnym ograniczeniom. Widzieliśmy już powyższe ograniczenie, w którym nie można ich przenosić w przypadku zmiany własności spółek w przypadku fuzji i przejęć. Zgodnie z kodeksem IRS zmiana własności jest wywoływana przez wzrost własności o 50 punktów procentowych przez pięciu procentowych akcjonariuszy korporacji.
- Aby temu zapobiec, Firmy uciekają się do strategii znanej jako trująca pigułka.
- Trująca pigułka to strategia przyjęta przez Korporację w celu zapobiegania lub zniechęcania do wrogich przejęć.
- W celu przeciwdziałania zmianom właścicielskim kierownictwo przyjmuje plany dotyczące praw akcjonariuszy (trujące pigułki), które ograniczają możliwość zmiany właściciela poprzez wprowadzenie ograniczeń dotyczących akumulacji akcji spółki poprzez zmianę statutu.
- Plan trucizny NOL ma na celu zniechęcenie kogokolwiek do nabywania akcji, zapewniając wszystkim pozostałym akcjonariuszom korzyści, które nie są dozwolone osobie przejmującej.
- Kary za przejmowanie akcjonariuszy poprzez dewaluację akcji, które właśnie nabyli. Trujące tabletki NOL zniechęcają zarówno do wrogich, jak i przyjaznych przejęć.
Strata operacyjna netto
Wniosek
Należy również zauważyć, że każdy kraj ma własne zasady i przepisy regulujące potrącanie i przenoszenie strat operacyjnych. Te zasady i przepisy są złożone i wymagają starannego rozważenia każdego przepisu. Np. W Stanach Zjednoczonych każdy stan ma własne zasady i przepisy regulujące kodeks podatkowy. Trzydzieści stanów i DC przestrzegają federalnego kodeksu podatkowego zezwalającego na przeniesienie NOL na 20 lat. Podczas gdy Illinois zezwala na 12 lat, Kansas i Vermont pozwalają na 10 lat.
Odliczenia netto strat operacyjnych są niezbędne, aby zapewnić korporację, zwłaszcza te firmy, które działają w branżach, które zmieniają się wraz z cyklem koniunkturalnym. Takie cykliczne biznesy mogą odnotować znaczne zyski w okresie boomu i znaczne straty w okresie recesji. Potrącenie i przeniesienie strat tych korporacji pomaga im wygładzić i wyrównać dochody w czasie. Podczas recesji w 2008 r. Wiele firm wygenerowało straty operacyjne netto, które następnie wykorzystało, gdy gospodarka wyszła z recesji.
NOL to podstawowe aktywa dla firm. Działa na zasadzie pensji, jaką zarabiasz. Kiedy firma osiąga zyski, płaci podatki, gdy ponosi stratę, otrzymuje ulgę. Dlatego są cennymi aktywami. Niektóre firmy kupują inne firmy wyłącznie za swoje straty operacyjne netto.
Słynny perski poeta Rumi powiedział: „Nie smuć się. Wszystko, co stracisz, przybiera inną formę ”. To samo można powiedzieć o stratach operacyjnych netto.
Przydatny post -
- Znaczenie dochodu operacyjnego netto
- Zysk operacyjny a zysk netto
