Co to jest model 3 instrukcji?
Model składający się z trzech zestawień to rodzaj modelowania finansowego, który łączy trzy kluczowe sprawozdania finansowe, takie jak rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych, i przygotowuje dynamicznie połączony pojedynczy model finansowy, który jest używany jako podstawa złożonych modeli finansowych, takich jak wykup lewarowany, zdyskontowane przepływy pieniężne, modele fuzji i inne modele finansowe.
Wyjaśnienie
Model składający się z trzech zestawień to złożony model finansowy, który łączy trzy krytyczne zestawienia finansowe, takie jak rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych, i integruje wszystkie trzy w jeden model finansowy. Model ten służy jako podstawa dla dalszych modeli krytycznych, takich jak wycena DCF, modele fuzji i przejęć, itp. Jest również używany do analizy scenariuszy i wrażliwości. Wiodącą użytecznością tych modeli jest to, że w jednym pliku Excela możemy jednocześnie uchwycić podstawy trzech stwierdzeń. Istnieje mniejsze ryzyko błędnych powiązań formuł. Wygląda na bardziej zorganizowaną, gdy całość jest przedstawiona w jednym pliku Excela, a nie w trzech różnych modelach. Zapewnia również rozszerzony zakres konsolidacji organizacji wielobranżowych.
Możesz zapoznać się z oświadczeniem Colgate krok po kroku 3, korzystając z tego łącza - Modelowanie finansowe w programie Excel.
Jak stworzyć model z 3 instrukcjami?
Model składający się z trzech oświadczeń wymaga kilku kroków, aby ostatecznie zintegrować wszystkie trzy sprawozdania finansowe w jeden model. Wymagane kroki są następujące:
Krok 1: Zbieranie lub zestawianie danych historycznych ze sprawozdania finansowego w jednym pliku Excel
Na tym etapie informacje finansowe są uzyskiwane ze strony internetowej firmy lub jej informacji prasowej i są to informacje historyczne. Dane te są pobierane do pojedynczego pliku programu Excel lub kopiowane i wklejane do niego. Po wykonaniu tej czynności plik programu Excel musi zostać nieco sformatowany, aby dane były czytelne i zrozumiałe.
Krok 2: Wykreślenie założeń, które określą prognozowanie
Teraz, gdy już mamy dane historyczne w naszym pliku Excel, możemy zaimplementować pewne formuły do obliczania lub oceny historycznych wyników firmy. Miary takie jak marże, wzrost przychodów, nakłady inwestycyjne i obliczenia kapitału obrotowego można uznać za następujące.
Krok 3: Prognozowanie rachunku zysków i strat
Po uwzględnieniu wszystkich założeń przyszedł etap prognozowania rachunku zysków i strat. Wszystko zaczyna się od przychodów, a teraz prowadzi do obliczenia EBITDA. Na tym etapie wymagamy również wsparcia metod harmonogramowania procesów finansowania działalności oraz środków trwałych.
Krok 4: Prognozowanie aktywów kapitałowych
Tutaj prognozuje się aspekty takie jak maszyny i maszyny, majątek i dopiero po tym można zakończyć część modelu dotyczącą rachunku zysków i strat. W tym przypadku rozważany jest bilans zamknięcia ostatniego okresu, a następnie nakłady inwestycyjne są dodawane lub amortyzacja odejmowana, aby uzyskać ostateczny bilans zamknięcia.
Krok 5: Prognozowanie działalności finansowej
Tutaj musimy ustalić harmonogram planu zadłużenia, aby obliczyć koszt odsetek w rachunku zysków i strat. Tutaj również bierzemy pod uwagę bilans zamknięcia ostatniego okresu, a następnie dodajemy do niego wzrost lub spadek wartości kapitału, aby zakończyć bilans zamknięcia.
Krok 6: Prognozowanie bilansu
Tutaj rozważamy informacje bilansowe i prognozowane są tutaj elementy kapitału obrotowego, biorąc pod uwagę założenia, takie jak średnie dni spłaty, średnie należności, rotacja zapasów itp. Aktywa kapitałowe pochodzą z harmonogramu, o którym wspomnieliśmy powyżej. Tutaj saldo gotówki nie jest prognozowane ani kompletne, co jest ostatnim krokiem modelu 3 wyciągów.
Krok 7: Wypełnienie rachunku przepływów pieniężnych
Ostatnim etapem modelowania trzech wyciągów jest ukończenie rachunku przepływów pieniężnych. Zestawienie to wymaga prostego połączenia wcześniejszych pozycji, obliczonych w celu uzyskania salda gotówkowego. Istnieją trzy główne sekcje: środki pieniężne z działalności operacyjnej, środki pieniężne z działalności inwestycyjnej i środki pieniężne z działalności finansowej. W ten sposób, łącząc te trzy wyciągi z innymi wyciągami, dochodzimy do ostatecznego salda środków pieniężnych w kasie / banku.
Przykład
Dołączono szablon powiązany z modelem 3 instrukcji opartym na programie Excel. W tym miejscu zawarliśmy dane historyczne do 2020 roku i prognozowaliśmy na tej podstawie do 2025 roku. Wykorzystano trzy kluczowe sprawozdania finansowe: rachunek zysków i strat, bilans oraz rachunek przepływów pieniężnych. Na koniec załączyliśmy również harmonogram, a na początku szablonu znajdują się założenia, które zostały rozważone.
Podejścia
Istnieje pięć kroków, aby zbudować model z trzema stwierdzeniami i opieramy się na naszych podstawach historycznych. Założenia są niezbędne, ponieważ musimy przyjąć wiele czynników, takich jak stopa wzrostu, stopa procentowa itp.
- Dlatego pierwszym i najważniejszym podejściem są nasze założenia, czyli jak biznes będzie się rozwijał w prognozowanym okresie.
- Następnie pojawia się rachunek zysków i strat będący podsumowaniem zysków i strat, a tym samym na podstawie danych historycznych prognozowana jest przyszłość.
- Po tym mamy bilans, który wyjaśnia pozycję firmy w określonym momencie. Podobnie jak rachunek zysków i strat również tutaj oparty na danych historycznych, prognozujemy przyszły okres.
- Następnie, z punktów danych w dwóch powyższych zestawieniach, budujemy rachunek przepływów pieniężnych, który jest ostatecznym celem naszego modelowania trzech zestawień. Tutaj kilka danych jest wypełnianych z rachunku zysków i strat oraz bilansu. W ten sposób stwierdzamy, że wszystkie trzy stwierdzenia są ze sobą powiązane. Pokazuje różne poziomy środków pieniężnych z operacji, działalności inwestycyjnej i działalności finansowej i ostatecznie pojawia się jako saldo końcowe lub saldo gotówki netto.
- Ostatnią częścią modelu składającego się z trzech oświadczeń są harmonogramy pomocnicze, które pomagają obliczyć amortyzację lub odsetki oraz inne tego typu czynniki.
Wniosek
Model z trzema zestawieniami jest bardzo dynamicznym modelowaniem, integrującym wszystkie kluczowe sprawozdania finansowe w jednym pliku Excel. To sprawia, że praca jest bardziej zorganizowana i wygodniejsza oraz zmniejsza ryzyko błędu ludzkiego. Jest to bardzo ważny model używany do prognozowania modułów. Jest również bardzo przyjazny dla użytkownika, a ponieważ do jego budowy używa się programu Excel, jest to łatwo zrozumiałe dla wszystkich.
